前言? 跟著我學「規律簡單、方法容易」的股市操作法！



第1章? 數據分析VS.交易系統

1.1? 短線交易只關注當下，一天就能學會

1.2? 市場永遠不會犯錯，投資人要靠自己減少犯錯

1.3? 永遠別小看複利的力量

1.4? 從分析數據開始，重新建立你的交易系統



第2章? 博弈機率VS.短線時間

2.1? 想做短線的心態——降低不安全感

2.2? 短線不是指時間短？

2.3? 從最簡單的博弈說明機率——BlackJack

2.4? 我們能用數學戰勝發牌方

2.5? 交易市場中的機率統計，就是傾聽市場的聲音



第3章? 道氏理論VS.判斷趨勢

3.1? 道氏理論+畫趨勢線，看懂趨勢的第一步

3.2? 上漲或下降的趨勢界定分析

3.3? 2個重要的趨勢判別方法

3.4? 「掐頭去尾」的一致性交易



第4章? 演算統計VS.漲跌規律

4.1? 擬合參數——不知變通的交易方法

4.2? 進化演算法——更彈性地利用數據

4.3? 連續性統計——規避跳空影響



第5章? 一小時學會RangeBreak交易預測系統

5.1? 用2個關鍵問題，把建倉點位量化

5.2? 由震盪幅度，預測做多或做空

5.3? 5個步驟驗證系統的正確性

5.4? RangeBreak 系統的評測方法

5-5? 不需設定停損的系統特徵



第6章? 頂尖交易員用的海龜交易法，每年80%的複利

6.1? 著名的「海龜法則」是什麼？

6.2? 由「錨定心理」形成的支撐位和壓力位

6.3? 用6個問題，學到海龜法則的精髓

6.4? 用2個指數，回測海龜法則的可行性

6.5? 2個優化海龜法則的技巧

6.6? 如何將海龜法則指標化？

6.7? 加入ATR 通道，回測準確率更高



第7章? 三重濾網法，有效避免風險！

7.1? 可能在更低點買進嗎？

7.2? 第一重濾網：確定上升趨勢

7.3? 第二重濾網：找出 KD 低於 30 的時機

7.4? 第三重濾網：確定買入點

7.5? 優化三重濾網的技巧

7.6? 期貨市場得到的經驗和教訓



第8章? 良好的資金管理，是永遠不下「牌桌」的保證

8.1? 有科學化的下注方法嗎？

8.2? 用凱利公式，量化應投入的資金

8.3? BlackJack和股票市場大不同

8.4? 股票市場中真正適用的公式



第9章? 菲阿里四價的回測系統，算出……

9.1? 「菲阿里四價」是指哪四價？

9.2? 菲阿里四價操作技巧

9.3? 菲阿里四價系統的回測

9.4? 利用菲阿里四價的資金管理



第10章? 從經典的技術分析，學量化的交易技巧

10.1 每次的交易都是程式化

10.2 投資人必懂的 3 大理論 & 4 次量化結果



第11章? 統計、策略及資金管理，贏家金三角！

11.1 交易的三大重點：統計、策略及資金管理

11.2 多種策略並行，成功率更高

11.3 如何用最小的風險，獲得最大的利潤

11.4 獲利靠時間沉澱、靠效率放大

前言



跟著我學「規律簡單、方法容易」的股市操作法！



　　我是曹雪芹先生的忠實粉絲，研究《紅樓夢》是我的業餘愛好。周汝昌先生是紅學大家，我多選其晚年的著作來閱讀，比如《石頭記會真》。為什麼呢？研究人文科學的人，其閱歷越多，對於問題就想得越明白，所以其晚年著作乃是融合了其學識和閱歷之作，更能展現出研讀的精髓。



　　熟悉我的人都知道，我以前寫的文章、評論，每個觀點必有5 個以上的論據支撐，雖然說起來有理有據，做起來卻無處下手。正所謂：「全是重點，就沒有重點；全是觀點，就是沒有觀點」。無招勝有招，實則是指閱招無數之後，才能返璞歸真。只有經歷了從肯定到否定、從否定到否定之否定的過程，才能真正看透現象、直視本質。不經歷，怎能成長；沒有風雨，何來彩虹。



　　我認為求細節、求分化、求條理，求的是「為學日益」，方法越多越好。但把書讀薄，必須要「為道日損」，規律越簡單越好，道理越明確越好，方法越容易越好。總而言之，就是「損之又損，以至於無為，然後無為而無不為」。



　　股票交易是一件非常簡單、平常的事，與一般的工作也並無區別。只因市場的回饋機制特別快，很多人就把股票交易歸為一種特殊的行業。就連我的母親耳濡目染十幾年後，還在說我的工作就是碰運氣。



　　股市交易很簡單：兩步驟、—策略和資金管理



　　如果你想開一家小超市，大致可以分成選地點、租房、進貨這三個步驟，你必須一步一步、有條不紊地進行下去。只是在交易中，誰會漲誰會跌，無從分析。就開一家超市而言，你在選地點的時候會查看客流量、在租房的時候會考慮CP 值、在進貨的時候會考慮成本。但為什麼投資人在股市交易中，卻不知道該考慮哪些因素呢？有人把這歸結為隔行如隔山，認為股票交易太不世俗化了，很難讓一般人融入，其實這種理解是錯誤的。



　　你很難想像利用機率論是如何贏得博弈的，其實把博弈用一句話總結， 無外乎點數組合和牌型組合。拿最簡單也最廣泛的BlackJack（21 點）來說明，應該怎麼下注呢？用什麼方法才能玩得好呢？就是機率！根據機率歸納後，自有一套系統化的方法。所以，只要你瞭解怎麼把BlackJack玩好，其實就瞭解了股票交易的內在含義。



　　在股票市場中所謂的交易，歸納後無外乎就是價位組合和漲跌方向， 這其實比最簡單的BlackJack 還要簡單。博弈只有兩步驟、—策略和下注方法；交易也只有兩步驟—策略和資金管理。所以在前兩章中，說明基本理念的同時，我會教大家如何用機率策略來玩轉BlackJack。



　　在解決所有模組之前，我會在第3章中教大家一個非常重要的篩檢程式。使用這個篩檢程式，能夠在上升趨勢中，過濾掉所有做空的想法；在下降趨勢中，過濾掉所有做多的想法。它會給你一個大方向，並且在方向沒有改變之前，讓你只追隨這個方向，使你的策略有更高的準確率。



　　這個篩檢程式是什麼？是道氏理論。可能有人會嘲笑我拿這麼「老」的理論來打發大家。「下士聞道，大笑之，不笑不足以為道」，道氏理論確實太老了，老到大家可能已經忘記它了。但我想告訴大家的是，技術分析的發展史就是一部對道氏理論的量化史。本書第9 章分別闡述了趨勢線、價格形態、波浪理論、混沌理論等4 種經典技術分析方法，對道氏理論進行4 次量化。技術分析越向後發展，對道氏理論的量化越精密。所以你平常所看到的，不過是「為學日益」的表現形式，而真正的「為道日損、損之又損」， 最終還是要回歸道氏理論。



　　交易從來不是預測，而是跟隨真實數據



　　求細節，求分化，就是將交易解構成兩個模組，每個模組分別解決。關於策略部分的解決方案，本書提供了我一直在用的RangeBreak（區間突破）系統、海龜法則、三重濾網、ATR（平均真實波動）通道、菲阿里四價等5 套解決方案。



　　本書第5 章、第7 章和第9 章，都在詳細講解這些解決方案。你會看到這些策略為什麼會被發明、它們的理論基礎是什麼、它們的優勢如何被發揮，它們的劣勢如何被迴避。策略由大量的統計數據、系統優化數據、回測數據和系統評測數據構成。本書有大量的回測數據，並且絕不是擬合而來的。我在書中會告訴你，這種回測是用什麼演算法得出的，這種回測的進化演算法得到的回測數據，其實就是真實的交易數據。



　　如果你翻看了本書的前半部分會發現，一本教人如何進行交易的書竟然幾乎沒有圖例。確實如此，這也是本書的最大特色之一。市場上大多數的書教給你的都是預測方法，而本書將要告訴你，交易從來不是預測，而是跟隨。



　　第8 章是另一個模組——資金管理。為什麼策略有那麼多的內容，而資金管理卻很少呢？難道策略比資金管理更重要嗎？其實恰恰相反，策略隨手可得，而資金管理卻是讓你能永遠不下「牌桌」的保證。只要不下「牌桌」，你總能等到機會。但真實的情況是，資金管理雖然重要，但展開以後並沒有太多的話可說。資金管理的方法很簡單，頂多就是加減乘除四則運算，所以它的地位雖然重要，但在本書中所佔的篇幅卻不是很大。



　　大道至簡，不論採用哪種技術分析方法，都只是道氏理論的不同的表現形式，因此應該用最基本、最簡單的方法來界定道氏理論，進一步說就是界定趨勢。關於界定趨勢，我在文中反覆提及3 個非常簡單易行的工具— 123 法則、2B 法則、反出擊日法。



　　交易是什麼？辨別趨勢、統計機率、制定策略、管理資金，細分後只有這4 步。交易很簡單，制訂你的計畫、執行你的計畫，不過如此。交易的關鍵在於執行，所以我在最後一章講解了如何做到知行合一。做到了知行合一，就掌握了交易的全部秘密，你最後需要的僅僅是時間罷了。獲利靠時間沉澱，靠機率放大。希望知行合一成為你的手段，時間能成為你的朋友，幫助你沉澱獲利、放大獲利。